Investeringsportefølje: hva det er, hvordan det skjer og hvordan man lager det

2024 Forfatter: Howard Calhoun | [email protected]. Sist endret: 2023-12-17 10:37

Å investere alle pengene dine i bare ett instrument for kapitalmultiplikasjon har alltid vært ansett som en veldig risikabel virksomhet. Det er mye mer stabilt og effektivt å fordele midler i ulike retninger slik at mulige tap på ett område kompenseres med økt inntektsnivå på et annet. Den praktiske implementeringen av denne ideen er en investeringsportefølje. Faktisk representerer det totalen av finansielle og reelle investeringer. Hvis vi snakker om aksjemarkedet, betyr dette begrepet i ordets snever betydning absolutt alle verdipapirer, uavhengig av type, varighet og likviditet, eid av en juridisk enhet eller en person, som fungerer som et integrert forv altningsobjekt.

Hva er en investeringsportefølje

Hver investor har sin egen prioritet mellom risiko, lønnsomhet og likviditet i investeringene. Avhengig av forholdet mellom disse faktorene, er det mulig å skille ut en portefølje av vekst,inntekt og blandet, rimelig å kombinere begge disse områdene. Hver av dem har sine egne mål og funksjoner. Dermed er investeringsporteføljen til vekst rettet mot å maksimere inntekten på lang sikt. I dette tilfellet nekter investoren fra svært lønnsomme områder som genererer inntekter på kort tid. Grunnlaget for en slik portefølje består som regel av verdipapirer som viser stabil vekst, og målet er å øke kapitalen ved å øke markedsverdien til slike eiendeler. I dette tilfellet spiller utbytte en sekundær rolle. En inntektsinvesteringsportefølje, tvert imot, har som mål å maksimere fortjenesten fra hver transaksjon og er designet for maksimal lønnsomhet på kort sikt. I dette tilfellet er ikke langsiktige utsikter for verdipapirer avgjørende, og det avgjørende kriteriet for valg av verdipapirer er høye løpende inntekter, blant annet gjennom utbytte og rentebetalinger. Risikoen for investeringsporteføljen i dette tilfellet er mye høyere enn det forrige alternativet. Disse to typene er ytterligheter, kun egnet i spesielle tilfeller og under visse omstendigheter. Det beste er selvfølgelig å danne en balansert portefølje, eller som det også kalles, en investeringsportefølje av vekst og inntekt. Målet er den optimale kombinasjonen av lønnsomhet og risiko.

Valg av investeringsinstrumenter

Uavhengig av porteføljetype anbefaler vi å bruke diversifisering over alt. Et stort antall faktorer påvirker forskjellige papirer, og det er umulig å holde styr på dem alle. Derfor innebærer konseptet med en investeringsportefølje en rimeligfordeling av midler mellom ulike typer finansielle instrumenter. Etter å ha valgt en aktivaklasse, er det fornuftig å allokere midler mellom de forskjellige typene verdipapirer som tilhører denne klassen. For eksempel, hvis regjeringen bestemmer seg for å fokusere på energibransjen, i stedet for å kjøpe aksjene til en tydelig leder med all kapital, er det bedre å kjøpe aksjer i flere selskaper som opererer i dette området. Et annet diversifiserings alternativ er å velge verdipapirer med ulike utbytteutbetalingsperioder. Dette vil tillate deg å reinvestere i eiendeler hvis verdi har økt betydelig.

Periodisk revisjon

Minst en gang i året må du gjøre en omfattende analyse og evaluere den nåværende fordelingen av eiendeler og om nødvendig justere forholdet mellom eiendeler. Til å begynne med er det viktig å lære å nå mål i tide på lang sikt, og etter hvert som du får erfaring, når du føler deg trygg på prognosene dine, kan du justere porteføljen oftere.

Reinvestering

Regelmessig investering av deler av overskuddet i eiendeler kan øke kapitalen betraktelig. Samtidig, i stedet for et stort bidrag på slutten av årsperioden, er det bedre å investere 1/12 av dette beløpet månedlig. Selv om det er helt akseptabelt å foreta store investeringer hvis de er tilgjengelige i øyeblikket, og dagens situasjon krever rask handling.