Strukturerte notater: definisjon, funksjoner og beskrivelse

2024 Forfatter: Howard Calhoun | [email protected]. Sist endret: 2023-12-17 10:37

Lønnsomme investeringer – et tema som ikke mister sin relevans. I denne forbindelse dannes det hele tiden forskjellige verktøy som lar deg bringe inntekten til et fundament alt nytt nivå. En av dem er strukturerte notater.

Litt om strukturerte produkter

Det er verdt å forstå at det er to store grupper i markedet for finansielle tjenester som konkurrerer med hverandre og prøver å tiltrekke seg kundenes oppmerksomhet. Vi snakker om banker og selskaper knyttet til aksjemarkedet.

De siste årene har bankstrukturer vært i en bedre posisjon, så mange investeringsselskaper har gjort store anstrengelser for å skape nye attraktive produkter som gjør at du kan få høy inntekt. Sterk konkurranse var basert på prinsippene for innskuddet, som til slutt førte til opprettelsen av strukturerte produkter. Det er denne kategorien som er definert som strukturerte notater.

Hva skal forstås med dette begrepet? Faktisk snakker vi om et unikt format for å tjene penger, som gjør det mulig å administrere sentrale aksjemarkedsinstrumenter (innskudd, obligasjoner), så vel som deres derivater (swapper, opsjoner, futures) på en fundament altnytt nivå.

Dette bekrefter det faktum at bruk av strukturerte sedler ganske ofte fører til 100 % avkastning på investeringen og enda mer. Dette er åpenbart et ganske lysende resultat, som minimerer risikoen for å tape investerte midler.

Bankinnskudd med slike indikatorer kan ikke konkurrere.

For å prøve å forstå hva strukturerte sedler er, kan du se på dette produktet litt annerledes og definere det som en kompetent kombinasjon av tradisjonelle finansielle investerings- og bankinstrumenter (futures, opsjoner osv.). For å si det enda enklere er dette en blanding av tradisjonelle metoder for å tjene penger, som, takket være den dyktige kombinasjonen av standardordninger, lar deg få en ny, mye mer effektiv måte å øke fortjenesten på.

Reliability

Som ethvert produkt som ikke er helt kjent, kan strukturerte notater forårsake en viss mistillit. Faktisk er det ingen grunn til en slik reaksjon.

Konklusjonen er at graden av kapitalbeskyttelse i investeringsprodukter av denne typen kan defineres som høy. Mer spesifikt kan den gi garantert avkastning på nivå med refinansieringsrenten til Russlands sentralbank.

Men strukturerte produkter har også sine begrensende faktorer. En av dem er kostnadene deres. Vi snakker om at bare velstående mennesker vil kunne bruke dem, andre har rett og slett ikke nok penger. Startkostnaden for slike verktøystarter på $10 000 og kan nå så høyt som $500 000.

Den gode nyheten er at noen av de store detaljhandelsbankene tilbyr strukturerte produkter så lavt som $3K.

Første strukturerte notat

Bruken av slike produkter begynte tilbake i 1969 på det amerikanske aksjemarkedet, og siden den gang har de gjennomgått mange endringer. Når det gjelder Moskva-børsen, ble seddelen for første gang introdusert til dette markedet av FG BCS-selskapet. Den ble definert som en strukturert kredittobligasjon.

Utstedelse av slike verdipapirer i Russland har ikke vært praktisert før. Det nye produktet ble knyttet til tre store banker (Sberbank, VTB og VEB). Når det gjelder betalingen, ble den gjort i form av en halvårlig kupong med en avkastning på 13 % i 12 måneder. Samtidig var den nominelle verdien av produktet 80 tusen rubler. Forfallsdatoen for obligasjonene ble satt til april 2017.

Arbeidsprinsipp

Når en investor kjøper et produkt som en strukturert seddel, en obligasjon, kobler han sin økonomi til en hel rekke instrumenter. Det vil også være rimelig å merke seg at pengene faktisk blir overført til en trust.

Denne prosessen har et juridisk grunnlag og fra lovens side er den absolutt lovlig (ordre fra Federal Financial Markets Service nr. 07-37 / pz-n). Samtidig er det i utgangspunktet et visst nivå av lønnsomhet som en investor kan stole på.

Avkastning på investeringen er garantert takket væreved å bruke et velprøvd opplegg: dele investeringen i to deler. Den første og største av dem er investert i de instrumentene som har fast inntekt. Det er denne delen som skal gi 100 % kompensasjon innen utløpet av terminen. Høysikkerhetsobligasjoner eller bankinnskudd kan brukes her.

Den andre delen er investert i svært lønnsom, men betydelig mer risikofylt drift. Hvilke avgjøres i stor grad av strukturen til noten, men vanligvis er det arbeid med markedsvolatilitet, endringer i aksjeindeksen og andre risikable alternativer som gir en mulighet til å få en betydelig økning i investerte midler.

Dermed kan en investor som kjøper strukturerte sedler forvente minst 100 % kompensasjon, i beste fall, og helt andre prosenter.

Vanlige typer

Det er flere typer strukturprodukter som brukes oftest:

• Sedler med kapitalbeskyttelse. Den viktigste forskjellen på dette produktet er full refusjon av beløpet på tidspunktet da den endelige betalingen foretas. Dessuten avhenger ikke dette faktum av hvor effektive eiendelene som ligger til grunn for produktet viste seg å være til slutt. Det skal forstås at sammenlignet med andre typer er denne den minst lønnsomme, men den mest pålitelige.
• Phoenix-noter. Strukturen til dette verktøyet gjør det mulig å motta månedlige betalinger. En annen praktisk frekvens er også tilgjengelig (en gang i kvartalet eller hver sjette måned). På grunn av så hyppige betalinger kan denne typen sedler heller ikke kalles den mest lønnsomme, men på den annen side kan investorenkan ta ut fortjenesten fortløpende.

Notater med automatisk oppsigelse. I dette tilfellet er det ikke så hyppige betalinger som når du bruker Phoenix. Målet er kontinuerlig akkumulering av ønsket beløp, som automatisk fullføres i det øyeblikket den fastsatte fortjenestegrensen er nådd. Inntil da vil du ikke kunne ta ut penger. Etter at prosessen er fullført, mottar investoren alle investerte penger og fortjeneste

New Species

Det finnes mange varianter av noter. Finans- og aksjemarkedene utvikler seg, og investeringsproduktene blir forbedret etter dem.

Hvis vi snakker om eksempler, kan vi huske den såk alte "Boosteren". Denne strukturerte noten er basert på bruk av finansiell innflytelse. Målet hans er rask profitt, som er ledsaget av høy risiko. Det er én underliggende eiendel, ved hjelp av hvilken en betydelig økning i investeringene oppnås. Dette produktet tilbyr ikke garantert avkastning, samt stabile kupongbetalinger.

Nye strukturerte notater inkluderer automatisk anrop. Det blir mer og mer populært på det russiske markedet. Den er basert på salgsvolatilitet. I dette tilfellet vurderes også høy fortjeneste med betydelig risiko som en prioritet. Med en slik ordning er det betinget kapitalbeskyttelse, som i stor grad avhenger av dynamikken i endringer i noteringer av nøkkelaktiva.

Investorerbruk også den "digitale" lappen. Dette produktet vil være av interesse for de som ikke har til hensikt å tåle betydelig risiko og er avhengig av en moderat, men stabil vekst av investeringer. Samtidig forblir kupongbetalinger tilgjengelige for investoren.

Resultater

De som prøvde å få svar på spørsmålet "strukturerte notater - hva er det", vil det ikke være vanskelig å vurdere relevansen og populariteten til dette produktet i investeringsfeltet.

Disse verktøyene lar deg velge den mest passende måten å multiplisere dine egne midler på: sakte og trygt, eller raskt, men med høy risiko. Uansett vil populariteten til et så effektivt markedstilbud som sedler fortsette å vokse.